오늘 시장 초점: 연준의 비둘기파 위원은 급격한 금리 인상 가능성이 40%라고 말함

시장 회고

주요 뉴스

중국 시장

1. 상하이증권거래소, 규제 강화 및 주식 매각 행위 관련 통지 발표

상하이증권거래소와 선전증권거래소가 주식 매각 행위를 추가 규제하기 위한 관련 사항에 대한 통지를 발표했습니다. 통지에 따르면, 상장사가 파산하거나 순자산에 비해 주가가 낮은 상황, 또는 최근 3년간 현금 배당을 실시하지 않거나 누적 현금 배당금이 최근 3년간 평균 순이익의 30% 미만인 경우, 대주주 및 실질적인 컨트롤러는 2차 시장에서 본인 회사 주식을 매각할 수 없습니다. 같은 날, 북경거래소 또한 매각 지침을 수정하여 주요 소수의 매각 행위를 더욱 규제했습니다.

2. 일부 도시의 부동산 구매 제한 정책 추가 조정

청두시 주택건설국에 따르면, 핵심 도심 5+2 지역 외 지역의 구매 제한이 해제되고, 구매 제한 지역 내 144㎡ 이상의 주택은 구매 자격 심사를 진행하지 않으며, 중고 주택 거래 참고 가격 발표 제도를 시행하지 않습니다. 새로운 부동산 규제 정책이 지속적으로 완화되면서, 베이징 등 일선 도시는 공식적으로 주택 인정 대출 인정 정책을 해제했고, 많은 구매자들이 다시 주택 구매 열정을 불태우고 있습니다. 베이징에서 가장 큰 중개업체인 홈링크는 수수료 표준을 현재 주택 거래 총액의 2.7%에서 2%로 통일하여 인하했으며, 비용은 매수자와 매도자가 각각 1%를 부담합니다.

3. 삼협댐, 2023년 첫 완전 부하 운영 달성

최근 장강 유역에서 지속적인 강한 강우가 발생했고, 이에 따라 삼협댐으로 유입되는 물의 양이 증가했습니다. 장강수리위원회, 국가전력망, 남방전력망 등의 지도하에, 삼협댐의 총 출력이 2250만 킬로와트에 도달하며, 2023년 첫 완전 부하 운영을 실현했습니다. 장강전력은 장강 상류의 유입량과 수요 지역의 전력 수요를 밀접하게 추적하고, 유역의 수문과 강우 상황을 예측하고 예보하며, 삼협댐의 운영을 최적화하여 홍수 통제, 에너지 공급 보장, 연간 저수지 관리 등 중요 작업을 더 잘 수행하고, 삼협 프로젝트의 큰 종합 이익을 지속적으로 발휘하도록 하겠다고 밝혔습니다.

4. 주요 펀드와 증권사, "투자자문 학교" 설립에 손잡다

펀드 투자자문이 만발하는 가운데, 주요 공모 펀드, 증권사, 제3파티 판매가 투자자문 트랙 관련 회사를 함께 설립했습니다. 증권 중국 기자는 최근 이방대, 광발기금과 같은 두 거대 펀드가 광동성 내 4개 증권사 자회사 및 윈미 기금 자회사와 합자하여 광저우 투자자문 학교 경영 유한회사를 설립했다는 것을 알게 되었습니다. 해당 회사의 영업 범위에는 비즈니스 트레이닝, 증권 금융 자문 서비스, 입학 지원 서비스 등이 포함됩니다.

해외 시장

1. 미 연준 비둘기파 위원, 급격한 금리 인상 가능성 40%

미국 미니애폴리스 연방은행 의장 Neel Kashkari는 미국이 "고압 평형"으로 갈 가능성이 있다고 언급했습니다. 이는 경제가 지속적으로 성장하고 소비자 지출이 강력함을 의미합니다. 이러한 시나리오에서 인플레이션은 감소하지만 여전히 연준의 2% 목표를 상회할 것이며, 이는 인플레이션이 높은 상태를 유지함으로써 연준에 도전이 됩니다. Kashkari는 미국의 이자율이 계속 급격히 상승해야 인플레이션을 낮출 수 있는 가능성이 거의 50%에 가깝다고 보고 있습니다.

2. "제로 데이 옵션(만기일 옵션)"이 다시 등장

"만기일 옵션"으로 알려진 제로 데이 옵션(0DTEs)의 추세가 부활하며 이미 불안정한 주식 시장의 변동성을 증가시킬 수 있습니다. 5년 전의 시장 붕괴가 재현될 수 있습니다. JP모건은 제로 데이 옵션 거래량이 역대 최고치를 경신하고 있으며, 최근에는 모든 S&P 500 지수 옵션 거래량의 절반을 차지했다고 언급했습니다(아래 그림). 만기일 옵션은 거래 당일에 만료되고 소멸되는 옵션 계약으로, 이러한 옵션의 가격은 더 저렴하고 레버리지는 더 높아서 약 1달러로 1000달러의 시가를 움직일 수 있습니다.

3. 모건스탠리, 엘니뇨가 "인플레이션 폭풍"을 일으킬 것이라고 경고

뉴질랜드 국립수자원대기연구소의 기상학자 Ben Noll은 9월 남반구 진동 지수(SOI)의 예비 값이 -1.6으로, 2015년 이후 최저치라고 지적했습니다. 이는 엘니뇨 현상의 가능성이 더 커짐을 의미합니다(아래 그림). 남반구 진동 지수(SOI)는 엘니뇨와 라니냐 현상을 측정하는 대기 지표로, 지속적인 음수는 엘니뇨 현상을, 양수는 라니냐 현상을 나타냅니다. JP모건은 엘니뇨 현상이 인플레이션과의 싸움을 더 어렵게 만들고, 미 연준의 금리 인상 주기가 따라서 더 길어질 수 있다고 언급했습니다.

4. 일본 재무대신, 환율 동향에 대해 강한 긴급성을 가지고 밀접하게 주시할 것이라고 언급

지난주, 일본 중앙은행은 현행 초완화 통화 정책을 유지하면서 도쿄 외환시장에서 엔화 환율이 한때 1달러당 149.18엔으로 떨어져 2022년 10월 이후 최저치를 기록했습니다. 이에 대해 일본 재무대신 스즈키 쥰이치는 정부가 환율 변동을 고도로 긴급하게 주시하고 있으며, 환율의 급격한 변동에 대응하여 적절한 조치를 취할 것이며, 환율의 과도한 변동에 대해 어떠한 옵션도 배제하지 않겠다고 밝혔습니다.

오늘의 주목

오늘 투자자들은 독일 Gfk 소비자 신뢰 지수, 스위스 Credit Suisse/CFA 경제 예측 지수, 미국 내구재 주문 및 EIA 원유 재고 등 중요 경제 데이터를 주목해야 합니다. 또한, 투자자들은 일본 중앙은행 7월 통화 정책 회의록, 스페인 총리 선거 등 위험 이벤트에도 주의를 기울여야 합니다.